16 Finansal Oranlar - mankenleri

Mali tablolarda gösterilen tutarlar arasındaki ilişkileri araştırmak için finansal oranları kullanırsanız, finansal verileri büyük oranda kavrayacaksınız. İşletme yöneticilerinin kullandığı en yaygın finansal oranlardan 16'sını bulabilirsiniz.

Mevcut oran

Cari oran likidite ölçütü, bir şirketin cari varlıklarını mevcut borçlarıyla karşılaştırır. Bir firmanın mevcut varlıkları arasında nakit, stok, alacak hesapları ve nakit haline dönüşebilecek veya hızla nakit haline getirilecek diğer varlıklar bulunmaktadır.

Aşağıdaki akım oranını hesaplamak için kullanılan tam formül şöyledir:

dönen varlıklar / kısa vadeli yükümlülükler

İşte cari oranlar konusunda genel bir kılavuzdur: Bir firmanın cari oranın bir değer olmalıdır 2 veya daha yüksek.

Asit test oranı

Aynı zamanda hızlı oran olarak da bilinen asit test oranı, firmanın likiditesinin daha ciddi bir ölçüsüdür. Bununla birlikte, akım oranı ile aynı genel amaca hizmet eder. Asit test oranı, bir firmanın mevcut finansal yükümlülüklerini ne kadar kolay karşılayabileceğini ve ortaya çıkan tüm finansal fırsatlardan yararlanabileceğini gösterir.

Aşağıdaki formül asit test oranını hesaplamak için kullanılır:

(cari varlıklar stok) / yükümlülükler

Burada asit test oranı için bir kılavuzdur: Firmanın asit test oranı 1 veya daha yüksek bir değer olmalıdır.

Borç oranı

Borç oranı, firmanın borcunu sermaye yapısının bir yüzdesi olarak gösterir. Sermaye yapısı terimi, toplam pasifler ve öz sermaye tutarını ifade eder.

borç oranını hesaplamak için formül basit bir:

toplam borç / toplam aktif

, uygun borç oranları endüstri ve büyüklüğüne göre değişir, çünkü hiçbir kılavuz borç oranı için var bir endüstride firma.

Borç sermaye oranı

Bir borç sermaye oranı, bir şirketin uzun vadeli borcunu bir özkaynakların veya öz sermaye ile karşılaştırır. Esasen, borç öz sermaye oranı, bir firmanın uzun vadeli borcunu kendi öz kaynaklarının bir yüzdesi olarak ifade eder.

uzun vadeli borç / biröz özkaynak

bir borç özkaynak oranı için hiçbir gerçek bir kılavuz var:

izleyen bir borç sermaye oranını hesaplamak için kullanılan formüldür. Sektördeki diğer benzer büyüklükteki firmaların borç öz sermaye oranları ile borç sermayesi oranınızı karşılaştırmanız yeterlidir.

Times faiz kazanılan oranı

Zaman kazancı oranı, bir firmanın borcunu ne kadar kolaylıkla ödediğini gösterir. Şu formül, zaman kazanma oranının hesaplanmasında kullanılır:

işletme geliri / faiz gideri

Zaman kazancı oranı için standart kılavuz yok.Bununla birlikte, zaman kazancı faiz oranı bir firmanın faiz giderini kolayca ödeyebileceğini göstermelidir.

Sabit ücret kapsamı oranı

Sabit ücret kapsam oranı, faiz kazanılan zaman oranını andırıyor. Sabit ücret kapsam oranı, bir şirketin sadece faiz giderlerini değil, aynı zamanda kredi ve herhangi bir şirketin yasal olarak ödemekle yükümlü olduğu diğer tüm yükümlülükleri için ödenen temel ödemeleri ne kadar kolay bir şekilde hesapladığını hesaplar.

Sabit ücret kapsamı oranı aşağıdaki formülü kullanır:

Sabit ücret / sabit masraflar için mevcut gelir

Sabit ücret kapsam oranının ne olduğunu belirtmek için kılavuz yok. Aslında sabit ücretlerin standart basit finansal tablolar setinde açıkça görülmediği için sabit-ücret kapsam oranları hakkında düşünmek için gerekli bilgiyi elde etmek özellikle zor.

Stok devir oranı

Stok devir oranı, bir hesap döneminde stok bilançosunun kaç kez satıldığını ölçer. Formül aşağıdaki gibidir:

Satılan malın maliyeti / ortalama envanter

Envanter devir oranlarına ilişkin herhangi bir kılavuz mevcut değildir. İyi bir envanter devir oranı, rakiplerinizin endüstrinizde ne yaptıklarına bağlıdır.

Envanter oranının günleri

Envanter oranı günleri, envanter cirolarının finansal oranını andırır; Bir firmanın kaç günlük envanter depoladığını tahmin eder. Oran aşağıdaki formülü kullanır:

ortalama stok / (yıllık mal satılan malın maliyeti / 365)

Genel kural, envanterinizi rakibiniz kadar çabucak çevirmenizdir.

Ortalama toplama süresi oranı

Ortalama toplama dönemi oranı, bir firmanın alacakları üzerinde toplamasının ne kadar sürdüğünü gösterir. Bir şirketin kredi ve tahsil prosedürlerinin kalitesini ölçmek için bu oranı düşünebilirsiniz. Başka bir deyişle, bu oran, bir firmanın kredi genişletme kararı için ne kadar akıllı olduğunu gösterir. Bu oran aynı zamanda bir firmanın müşteriden ne kadar etkili bir şekilde yararlanabildiğini göstermektedir.

Ortalama tahsilat periyodu oranı formülü şöyledir:

Ortalama alacak hesapları / günlük ortalama kredi satışları

Ortalama tahsilat süresi ile ilgili kılavuz, ödeme koşullarınıza bağlı olması gerekliliğidir. Örneğin, alacak hesaplarındaki ortalama kredi gün sayısı 60'a eşitse, ödeme şartlarınız muhtemelen net 60 gün gibi bir şey olmalıdır (bu, müşterilerin size 60 gün içinde veya daha kısa bir süre içinde ödeme yapması gerektiği anlamına gelir).

Sabit varlığın devir hızı oranı

Sabit kıymet ciro oranı, bir şirketin sabit varlıklarını ne kadar verimli kullandığını nicelendirir. Tahmin edilebileceği gibi, bu finansal oran, bir firmanın çok sayıda duran varlığı olduğunda en faydalıdır: gayrimenkul, ekipman ve benzeri.

Sabit kıymet satış oranı aşağıdaki formülü kullanır:

satış / sabit kıymetler

Bu mali oranların çoğunda olduğu gibi, iyi bir sabit kıymet cirosu belirlemek için kullanabileceğiniz herhangi bir rehber yoktur oranı. Sabit kıymet ciro oranınızı sektörünüzde benzer boyutta olan firmalarınkiyle karşılaştırırsınız.

Toplam aktif devir oranı

Toplam aktif devir oranı da varlıklarınızı ne kadar verimli kullandığınızı ölçer. Bu oran, muhtemelen bir firmanın çok fazla duran varlığı olmadığı durumlarda daha uygundur ancak firma hala şirketin varlıklarını ne kadar iyi idare ettiğine bağlı olarak iş dünyasında kazanır veya kaybeder.

Toplam aktif devir oranı formülü aşağıdaki gibidir:

satış / toplam aktifler

İşletmeniz için hesapladığınız toplam aktif devir oranı, bazı dış ölçütler veya standartlaştırılmış kurallarla karşılaştırılamaz. Oranı, endüstrinizdeki benzer boyuttaki işletmelerin oranına göre karşılaştırın.

Brüt kar marjı yüzdesi

Brüt kar marjı oranı olarak da bilinen brüt kar marjı yüzdesi, bir firmanın sattığı malların maliyetini ödedikten sonra ne kadar kaldığını gösterir. Brüt kar marjı işletme giderlerini karşılamaktır; finansman giderleri (faiz); ve, elbette, kârlar.

Brüt kar oranı oranı aşağıdaki formülü kullanır:

brüt kar marjı / satış

Brüt kar marjı yüzdesi için herhangi bir rehber bulunmamaktadır. Bazı firmalar çok yüksek brüt marjlara sahiptirler. Diğer firmalar brüt marj yüzdeleri çok düşük olsalar bile iyi para kazanıyorlar. Genel olarak, elbette brüt kar marjı yüzdesi ne kadar yüksek olursa o kadar iyi olur.

İşletme geliri / satış

Tablo 1-2'de daha önce gösterilen ve işletme gelirinin 60 000 ABD Doları ve satışların 150.000 ABD Doları olduğu işletme durumunda, bu formülü kullanarak net işletme marjı yüzdesini hesaplarsınız:

60, 000/150, 000

Bu formül, 0 değerini döndürür. 4. 40'a eşdeğer olan 0,4 işletme marjı yüzdesi, bir firmanın işletme gelirinin satışlarının yüzde 40'ına eşit olduğunu gösterir.

Net işletme marjı yüzdesi ne olması gerektiği konusunda herhangi bir kılavuz yoktur.

Kâr marjı yüzdesi

Kâr marjı yüzdesi, net işletme marjı yüzdesi gibi çalışır;

net gelir / satış

Aktif kârlılığı

Aşağıdaki formülde gösterildiği üzere firmanın net geliri, satış yüzdesi olarak ifade eder: Aktif kârlılığı, firmanın hissedarlara ve Firmanın borç verene ödenmesi gereken faiz firmanın varlıklarının yüzdesi olarak. Bazı işletmeler, işletmenin kârlılığını değerlendirmek için varlık getirisini kullanır.

Gerçek formülü